Traderların %90'ı Gerçekten Para mı Kaybediyor? Veriler Ne Diyor

Trading üzerine araştırma yapan hemen herkes, er ya da geç aynı cümleyle karşılaşır: traderların %90'ı para kaybeder. Videolarda, makalelerde ve koridor sohbetlerinde tekrarlanan bir sayı, ama nadiren biri bunun nereden geldiğini, doğru olup olmadığını veya tam olarak neyin ölçüldüğünü açıklar.

Bu istatistiğin kökenini — ve arkasındaki gerçek nedenleri — anlamak, sayıyı ilk bakışta kabul etmekten veya reddetmekten daha faydalıdır.

Bu Sayı Nereden Geliyor

%90 rakamının tek ve evrensel olarak kabul edilmiş bir kaynağı yoktur. Çeşitli ülkelerdeki aracı kurumların ve düzenleyicilerin farklı çalışmalarında ortaya çıkar; belirli ürünlere, belirli dönemlere ve belirli trader gruplarına — genellikle kaldıraçlı ürünlerde kısa vadeli işlem yapan traderlara — uygulanır. Sayılar değişir: bazı araştırmalar belirli bir dönemde negatif sonuçlu hesapların %70 ile %80 arasında olduğunu gösterirken; yüksek kaldıraçlı ürünlere daha katı bakan diğerleri %90'a yaklaşır. Her tür traderı, her piyasada, her zaman kapsayan küresel ve kalıcı bir çalışma yoktur.

Yani: bu sayı, ölçüldüğü bağlam içinde genellikle gerçektir, ama sık sık bu bağlamın dışında, finans piyasasında işlem yapmanın herhangi bir biçimi hakkında evrensel ve kesin bir gerçekmiş gibi alıntılanır.

Kesin Sayı Ne Olursa Olsun Çoğunluk Neden Kaybetme Eğiliminde

Kesin sayıdan bağımsız olarak, yeni başlayanların çoğunun neden negatif sonuç aldığını açıklayan yapısal nedenler vardır:

• Risk yönetimi eksikliği: pozisyon büyüklüğünü toplam sermayeye göre belirlemeden işlem yapmak, tek başına, iyi analizlerle bile bir hesabı yok etmeye yeter.
• Aşırı işlem yapma: kaliteli fırsatları beklemek yerine her gün işlem yapmaya çalışmak, maliyetleri ve dürtüsel kararları artırır.
• Test edilmiş bir plan eksikliği: ister demo hesapta ister geçmiş sonuç kaydıyla olsun, bir stratejiyi önceden doğrulamadan piyasaya girmek.
• Duygusal faktör: bir fırsatı kaçırma korkusuyla veya hızlı bir kaybı telafi etme isteğiyle alınan kararlar, önceden planlanmış kararlardan genellikle daha kötüdür.

Risk Kontrolsüzlüğünün Sermayeyi Nasıl Aşındırdığına Bir Örnek

R$ 2.000,00 sermayesi olan ve her işlemde bakiyenin %20'sini riske atan bir traderı düşünün — bu, çoğu profesyonel risk yöneticisinin önerdiği, genellikle %1 ile %2 arasında kalan orandan çok daha yüksek bir değerdir. Sadece art arda beş kayıptan sonra, bakiye R$ 2.000,00'den yaklaşık R$ 655,00'e düşer; bu, hiçbir analiz hatası olmadan, yalnızca pozisyonların orantısız büyüklüğü yüzünden %67'nin üzerinde bir düşüştür. Şanssızlıktan çok, bu tür bir matematik, sıfırlanan hesapların büyük bölümünü açıklar.

Uzun Vadede Hayatta Kalanlar İçin Ne Değişiyor

Yıllar içinde tutarlı sonuçlar elde edebilen traderların genellikle ortak noktaları şunlardır: sermayeye göre küçük pozisyon büyüklüğü, iyi çalışılmış sınırlı sayıda strateji, her işlemin sistematik kaydı ve kayıp dönemlerini plandan sapmadan kabul edebilme sabrı. Bu noktaların hiçbiri kâr garantisi vermez, ama birlikte, kötü bir işlem serisinin tüm sermayeyi yok etme olasılığını azaltır.

Bu İstatistikle Ne Yapmalı

%90 sayısını vazgeçme nedeni olarak veya tamamen görmezden gelinecek bir şey olarak kullanmak yerine, en yaygın hatalar hakkında bir uyarı olarak ele almak daha mantıklıdır: kötü ölçülmüş risk, plan eksikliği ve duygusal kararlar. Trading, sermaye kaybı riski taşır ve Duotide dahil hiçbir strateji, gösterge veya platform bu riski ortadan kaldırmaz. Sadece istikrarlı bir çalışma, pratik ve risk yönetimi süreci, işlem yapan kişinin olasılıklarını biraz daha lehine çevirebilir.

Bu İstatistik Neden Bir Bahane Olarak Kullanılmamalı

Yaygın bir hata, %90 sayısını, herkes için sonuç sanki önceden belirlenmiş gibi, öğrenmeye çalışmamak için bir gerekçe olarak kullanmaktır. Bu, istatistiğin aynı grup içinde, piyasayı hiç incelememiş insanlarla, hipotezleri test etmiş, sonuçları kaydetmiş ve süreci zaman içinde ayarlamış insanları karıştırdığını göz ardı eder. Bu grup içindeki her traderın davranışı, grubun kendisinden daha ağır basar.

Bu araştırmaların çoğunun, bir yıl gibi görece kısa bir dönemi ve hem kazançları hem de kayıpları hızla büyüten yüksek kaldıraçlı ürünleri ölçtüğünü belirtmekte de fayda var. Bu, uyarıyı geçersiz kılmaz — para kaybetmek, düzensiz yeni başlayanlar arasında gerçekten de en yaygın sonuçtur — ama sayının sabit bir hüküm olmadığını, süreç ve disiplinle değiştirilebilecek ortalama bir davranışın bir görüntüsü olduğunu gösterir.

Yorumlar

1. Henüz yorum yok. İlk yorumu siz yapın.

Yorum bırakın

Yorumu gönder